Trefferquoten-Rechner
Die Trefferquote allein sagt Ihnen nicht, ob eine Strategie Geld verdient – ein System, das 70% der Zeit gewinnt, kann trotzdem stetig verlieren, wenn jeder Verlust größer ist als jeder Gewinn. Dieser Rechner paart Ihre Trefferquote mit dem Erwartungswert, der Zahl, die wirklich die Frage „Ist diese Strategie profitabel?“ beantwortet.
Wie berechne ich Trefferquote und Erwartungswert?
Die Trefferquote sind schlicht die Gewinn-Trades geteilt durch alle Trades. Der Erwartungswert geht einen Schritt weiter und wägt diese Quote gegen die tatsächliche Größe Ihres durchschnittlichen Gewinns und Verlusts ab.
Zum Beispiel 100 Trades mit 42 Gewinnern, einem durchschnittlichen Gewinn von $150 und einem durchschnittlichen Verlust von $80:
Über 100 Trades bei demselben Erwartungswert beträgt das erwartete Ergebnis der Strategie +$1,660 – ein System kann öfter verlieren als gewinnen und trotzdem vorn liegen, solange der Erwartungswert positiv bleibt.
Kann ich mit einer Trefferquote unter 50% profitabel sein?
Ja. Besonders Trendfolge-Strategien laufen oft profitabel mit Trefferquoten von nur 30-40%, weil ihre Gewinner typischerweise 2-4x so groß sind wie ihre Verlierer. Entscheidend ist der Erwartungswert, nicht die Trefferquote isoliert – eine hohe Trefferquote mit kleinen Gewinnen und gelegentlichen großen Verlusten kann dennoch einen negativen Erwartungswert haben.
Wie viele Trades brauche ich, bevor diese Zahlen etwas bedeuten?
Mindestens 100 Trades sind ein vernünftiges Minimum, damit Trefferquote und Erwartungswert den echten Vorteil einer Strategie statt kurzfristigem Glück widerzuspiegeln beginnen; viele Trader bevorzugen 200 oder mehr, bevor sie den Zahlen trauen. Unter etwa 50 Trades werden die Ergebnisse noch vom Zufall dominiert, selbst bei einer wirklich guten oder wirklich schlechten Strategie.
Zwei Trader, dieselben 100 Trades, gegensätzliche Ergebnisse
Trader A gewinnt 60 von 100 Trades, mit einem durchschnittlichen Gewinn von $50 und einem durchschnittlichen Verlust von $100. Trader B gewinnt nur 35 von 100, mit einem durchschnittlichen Gewinn von $200 und einem durchschnittlichen Verlust von $80.
Über 100 Trades liegt Trader A mit $1,000 im Minus und Trader B mit $1,800 im Plus. Die höhere Trefferquote gehört dem Trader, der Geld verliert, weil der durchschnittliche Verlust doppelt so groß ist wie der durchschnittliche Gewinn.
Die Trefferquote, die Sie für Ihr Auszahlungsverhältnis brauchen
Die Break-even-Trefferquote ergibt sich aus der Größe Ihres durchschnittlichen Gewinns und Verlusts:
Trader A liegt 6.7 Punkte unter dem Break-even, während Trader B 6.4 Punkte Spielraum hat. Liegt Ihre Break-even-Trefferquote über der Trefferquote, die Sie tatsächlich erreichen, besteht die Lösung darin, die Auszahlung oder die Setups zu ändern, nicht darin, einer höheren Trefferquote nachzujagen.
Kosten in die Durchschnitte einrechnen
Spread und Provision senken jeden Gewinn und erhöhen jeden Verlust. Nehmen wir 42 Gewinne aus 100 Trades, einen durchschnittlichen Gewinn von $150 und einen durchschnittlichen Verlust von $80, und nehmen $6.00 Kosten pro Trade an:
Der Erwartungswert fällt von +$16.60 auf +$10.60, die Kosten haben also 36% des Vorteils aufgezehrt ($6.00 / $16.60). Beziehen Sie sie ein, wenn die Zahl Ihr echtes Konto widerspiegeln soll.
Wie viele Trades, bis die Trefferquote verlässlich ist
Eine gemessene Trefferquote ist eine Schätzung mit Fehlerspanne. Bei einer wahren Trefferquote nahe 50% beträgt die Spanne von 95% etwa plus/minus 1.96 x die Quadratwurzel aus (0.5 x 0.5 / Trades):
- 50 Trades: etwa plus/minus 14 Punkte, ein gemessener Wert von 56% könnte also alles zwischen etwa 42% und 70% sein
- 100 Trades: etwa plus/minus 10 Punkte
- 200 Trades: etwa plus/minus 7 Punkte
Deshalb sagt die Zahl aus einer kurzen Trade-Serie wenig. Führen Sie das Journal weiter und rechnen Sie neu, wenn die Stichprobe wächst.
Dieselbe Mathematik in R-Vielfachen
Ergebnisse in R auszudrücken, wobei 1R der riskierte Betrag ist, nimmt die Positionsgröße aus dem Bild. Ein Trader, der 40% der Trades bei +2R gewinnt und 60% bei -1R verliert, hat:
Ein weiterer Gewinn je 20 Trades hebt die Quote auf 45%, und der Erwartungswert wird 0.45 x 2 - 0.55 = +0.35R, also 75% höher. Kleine Änderungen der Trefferquote zählen enorm, wenn die Auszahlung fest ist.
Der Profitfaktor als zweite Sicht
Der Profitfaktor teilt das insgesamt gewonnene Geld durch das insgesamt verlorene Geld. Für die beiden Trader oben:
Ein Profitfaktor unter 1 bedeutet, dass die Strategie verliert, über 1, dass sie vor Kosten Geld verdient. Er erzählt dieselbe Geschichte wie der Erwartungswert aus anderem Blickwinkel und lässt sich leicht mit dem Verlaufsbericht einer Plattform abgleichen.
Serien, die eine gute Trefferquote trotzdem hervorbringt
Eine Trefferquote von 40% bedeutet, dass 60% der Trades verlieren, Verlustserien sind also normal und kein Zeichen, dass das System kaputt ist.
- 5 Verluste in Folge: 0.6^5 = 7.8%
- 8 Verluste in Folge: 0.6^8 = 1.7%
Jede beliebige Folge von fünf Trades hat eine Chance von 7.8%, ausschließlich aus Verlusten zu bestehen, daher taucht über hundert Trades meist eine Fünferserie auf. Dimensionieren Sie Positionen so, dass eine Serie dieser Länge überstehbar ist, was der Drawdown-Rechner Ihnen zu prüfen hilft.
Prüfen Sie das gegen Ihr Trade-Journal
Entscheiden Sie, wie Sie Break-even-Trades behandeln, bevor Sie zählen, denn sie verändern die Trefferquote. Entweder lassen Sie sie aus der Gesamtzahl heraus, oder Sie nehmen sie auf und rechnen sie in Ihren durchschnittlichen Verlust ein, damit beide Zahlen dieselbe Trade-Menge beschreiben. Nehmen Sie die Durchschnitte aus dem Verlauf Ihrer Plattform, netto nach Kosten. Der Ruinrisiko-Rechner macht aus denselben Eingaben eine Überlebensschätzung, und der Erwartungswert auf Wikipedia behandelt die Mathematik.
Fazit
Der Erwartungswert ist nur so verlässlich wie die Trade-Historie dahinter – eine starke Zahl aus 20 Trades kann sich bis Trade 100 komplett umkehren. Führen Sie ein konsistentes Trade-Journal, rechnen Sie diese Zahlen regelmäßig neu, wenn es wächst, und betrachten Sie das Chance-Risiko-Verhältnis einzelner Setups als die andere Hälfte des Bildes. Siehe den Chance-Risiko-Verhältnis-Rechner und eine vollständige Aufschlüsselung der Erwartungswert-Formel im Trading.
Häufig gestellte Fragen
Welches gute Chance-Risiko-Verhältnis sollte ich mit meiner Trefferquote kombinieren?
Ein Minimum von 1:2 ist eine gängige professionelle Richtgröße – bei diesem Verhältnis müssen Sie nur etwa ein Drittel Ihrer Trades gewinnen, um vor Kosten auf null zu kommen.
Ist die Trefferquote dasselbe wie Genauigkeit?
Ja – „Trefferquote“, „Genauigkeit“ und „Hit Rate“ werden auf Handelsplattformen und in Journalen austauschbar für dieselbe Zahl verwendet: Gewinn-Trades geteilt durch alle Trades.
Ändert der Hebel meine Trefferquote oder meinen Erwartungswert?
Nein. Die Trefferquote zählt, wie oft Trades gewinnen, und der Hebel ändert daran nichts. Der Hebel legt nur die Margin fest, die Ihr Broker einbehält. Der Erwartungswert in Dollar skaliert mit der Positionsgröße, eine Verdopplung Ihrer Lots verdoppelt also jeden Gewinn und Verlust, während der in Risikoeinheiten gemessene Erwartungswert gleich bleibt.
Wie sollte ich Break-even-Trades behandeln?
Halten Sie die Behandlung konsistent: Entweder schließen Sie Break-even-Trades sowohl aus der Gesamtzahl als auch aus den Durchschnitten aus, oder Sie nehmen sie in die Gesamtzahl auf und rechnen sie in den durchschnittlichen Verlust ein. Eine Mischung beider lässt Trefferquote und Durchschnitte verschiedene Trade-Mengen beschreiben.
Sollten die Durchschnitte Spread und Provision enthalten?
Ja, wenn der Erwartungswert zu Ihrem Konto passen soll. Verwenden Sie Nettoergebnisse pro Trade, nach Kosten. Bei $6.00 Kosten pro Trade fällt das obige Beispiel von +$16.60 auf +$10.60 pro Trade.