Calculadora de relação risco/retorno NAS100
Índices
Comparar quanto você pode perder com quanto pode ganhar antes de entrar em uma operação em NAS100 é o que uma relação risco/retorno mede — uma relação pior que 1:1 significa que você precisa acertar mais da metade das vezes só para ficar no zero a zero.
Como calculo a relação risco/retorno de NAS100?
Digamos que um trader planeje uma venda de NAS100 a 29,615.06, com stop loss em 29,793.06 e take profit em 29,170.06 — 178 pontos de risco contra 445 pontos de retorno.
O que é uma boa relação risco/retorno?
A maioria dos traders profissionais busca um mínimo de 1:2, e muitos miram 1:3 ou mais para melhor lucratividade no longo prazo. A relação define diretamente a taxa de acerto de equilíbrio — o percentual de operações que precisam ganhar só para terminar no zero a zero, antes de qualquer vantagem.
Com a relação de 1:2.50 desta operação, ganhar mais de 28.6% das vezes significa que a estratégia é lucrativa ao longo do tempo, mesmo com muitas operações perdedoras pelo caminho — quem faz o trabalho pesado é a relação, não uma taxa de acerto alta.
Posso ser lucrativo com uma taxa de acerto menor usando uma boa relação?
Sim — com uma relação de 1:3, uma taxa de acerto de cerca de 26% basta para ficar no zero a zero antes dos custos, o que significa que uma estratégia pode perder a maioria das operações e ainda ser lucrativa se a relação for forte o bastante. É exatamente por isso que a relação e a taxa de acerto devem ser lidas juntas, nunca uma sem a outra.
Risco/retorno em NAS100: o que a relação mede
Stops intradiários de 50 a 150 pontos são comuns, e mercados rápidos podem se mover tanto em minutos. Os spreads são cotados em pontos e se alargam em torno da abertura do mercado à vista e da divulgação de dados.
Exemplo prático: uma operação NAS100 de 1:2
Os preços são arredondados e inventados para ilustração. Compre NAS100 em 30,000.0 com o stop em 29,900.0 e o alvo em 30,200.0.
- Distância de risco: 30,000.0 − 29,900.0 = 100.0 = 100 pontos.
- Distância de retorno: 30,200.0 − 30,000.0 = 200.0 = 200 pontos.
- Relação: 200 ÷ 100 = 2, escrita 1:2.
- Taxa de acerto de equilíbrio: 1 ÷ (1 + 2) = 33.3%.
A relação usa distâncias, então é a mesma para 0.01 lotes ou 5 lotes. O tamanho da posição muda o dinheiro em jogo: com $10.00 por ponto e por lote, o risco de 100 pontos é $1,000.00 por lote e o retorno é $2,000.00 por lote.
Que taxa de acerto cada relação exige
- 1:1 exige que 1 ÷ 2 = 50% das operações ganhem só para ficar no zero a zero.
- 1:2 exige 1 ÷ 3 = 33.3%.
- 1:3 exige 1 ÷ 4 = 25%.
- 1:4 exige 1 ÷ 5 = 20%.
Dez operações de NAS100 com taxa de acerto de 40%
Arrisque um valor fixo de $100 por operação e suponha que 4 de 10 operações ganhem e 6 percam. O resultado depende inteiramente da relação:
- 1:1: 4 × $100 − 6 × $100 = -$200, uma perda de 2% em uma conta de $10,000.
- 1:2: 4 × $200 − 6 × $100 = $800 − $600 = +$200.
- 1:3: 4 × $300 − 6 × $100 = $1,200 − $600 = +$600.
Por operação, o valor esperado é taxa de acerto × relação − taxa de perda. A 1:2 isso dá 0.4 × 2 − 0.6 = +0.2, ou +$20 sobre um risco de $100, o que bate com os $200 em dez operações. Esses números supõem que a taxa de acerto se mantém; uma taxa de acerto real é uma estimativa, não uma promessa.
A relação efetiva depois de incluir o spread
Uma compra abre no ask e fecha no bid, então o spread atua contra nas duas pontas. Tratando-o como um custo de 8 pontos (valor inventado), o retorno fica 200 − 8 = 192 pontos e o risco 100 + 8 = 108 pontos.
- Relação efetiva com o stop de 100 pontos: 192 ÷ 108 = 1.78, então a taxa de acerto de equilíbrio sobe para 1 ÷ (1 + 1.78) = 36%.
- Relação efetiva com um stop de 50 pontos e alvo de 100 pontos: 92 ÷ 58 = 1.59, e a taxa de acerto de equilíbrio é 38.7%.
Stops mais curtos fazem o spread pesar mais nos dois lados, então um plano de 1:2 com stop curto vale visivelmente menos do que parece. Confira o spread ao vivo na sua plataforma antes de avaliar uma operação dessa forma.
Um stop, três alvos, os mesmos lotes
Assuma um risco de $100 com um stop de 100 pontos. Lotes = $100 ÷ (100 × $10.00) = $100 ÷ $1,000.00 = 0.1000, arredondado para baixo para 0.10 lotes, que arrisca $100.00. Só o alvo muda:
- 1:1: alvo a 100 pontos, retorno 0.10 × 100 × $10.00 = $100.00.
- 1:2: alvo a 200 pontos, retorno 0.10 × 200 × $10.00 = $200.00.
- 1:3: alvo a 300 pontos, retorno 0.10 × 300 × $10.00 = $300.00.
O tamanho do lote é idêntico nas três linhas, então escolher um alvo mais largo acrescenta retorno sem acrescentar risco, mas só se o preço for realisticamente capaz de percorrer essa distância em NAS100.
Escolhendo um alvo sensato em NAS100
Uma relação maior não é automaticamente melhor, pois um alvo distante é atingido com menos frequência. Coloque o alvo em um nível que o preço tenha motivo real para alcançar, como uma máxima ou mínima recente ou um nível de pivô (a calculadora de pontos de pivô NAS100 os lista), e posicione o stop além de um nível que mostraria que a ideia estava errada. Depois leia a relação a partir desses dois preços em vez de escolher a relação primeiro.
Confira os números de NAS100 com a sua corretora
A relação em si é aritmética pura, mas o dinheiro por ponto e o spread dependem da sua corretora. Esta página usa $10.00 por ponto e por lote e um spread inventado de 8 pontos; confirme o spread ao vivo e a especificação do contrato de NAS100 antes de confiar nos valores em dólares. Para a ideia por trás da matemática, veja valor esperado na Wikipédia.
Mais ferramentas para NAS100
- Transforme um valor de risco e uma distância de stop em tamanho de lote com a calculadora de lote NAS100.
- Veja quanta margem essa posição consome com a calculadora de margem NAS100.
- Veja quanto vale um ponto por lote com a calculadora de valor do pip NAS100.
- Calcule o resultado de uma operação encerrada com a calculadora de lucros e perdas NAS100.
- Marque suporte e resistência a partir da faixa de ontem com a calculadora de pontos de pivô NAS100.
- Compare um instrumento semelhante: calculadora de relação risco/retorno SP500.
- Compare um instrumento semelhante: calculadora de relação risco/retorno DJ30.
Conclusão
Esta é uma matemática independente do instrumento: a mesma relação e o mesmo cálculo de equilíbrio valem para qualquer operação em NAS100, seja qual for o tamanho do lote, pois dependem apenas de distâncias de preço, não de valores em dólares. Para o risco e o retorno reais em dólares com um dado tamanho de lote, use a calculadora de lucros e perdas ou de valor do pip deste instrumento junto com esta. Veja o método geral de risco/retorno, passo a passo e um exemplo prático de risco/retorno, incluindo a distinção entre planejado e realizado.
Perguntas frequentes
Devo usar a mesma relação em todas as operações?
Mantenha um limite mínimo constante (por exemplo, nunca abaixo de 1:1.5), mas deixe a relação real variar conforme o setup — algumas operações justificam 1:4 ou melhor, outras apenas 1:1.5.
Uma relação risco/retorno melhor garante lucratividade?
Não — a relação e a taxa de acerto funcionam juntas. Uma ótima relação com uma taxa de acerto muito baixa ainda pode perder dinheiro; uma relação modesta com uma taxa de acerto alta ainda pode funcionar.
O que é uma boa relação risco/retorno para NAS100?
Não existe um único número certo. Depende da sua taxa de acerto: com 1:2 você precisa vencer cerca de 33.3% das operações para empatar, e com 1:1 precisa de 50%. Em NAS100, um stop de 100 pontos com alvo de 200 pontos dá 1:2 antes do spread.
A alavancagem muda a relação risco/retorno em NAS100?
Não. A relação é a distância do retorno dividida pela distância do risco, e a alavancagem não afeta nenhuma das duas. A alavancagem só muda a margem de que uma posição precisa; o tamanho do lote deve vir do seu valor em risco e da distância do stop, como mostra a calculadora de lote.
Como o spread muda a relação risco/retorno em NAS100?
Ele reduz o retorno e aumenta o risco. Com um spread de 8 pontos, uma operação 1:2 com stop de 100 pontos vira 192 ÷ 108 = 1.78, e com stop de 50 pontos vira 1.59.
Que taxa de acerto preciso a 1:3 em NAS100?
O ponto de equilíbrio é 1 ÷ (1 + 3) = 25% antes dos custos. Como o spread eleva um pouco a taxa de equilíbrio, mire em uma taxa de acerto confortavelmente acima de 25% se pretende usar essa relação regularmente.